#CAC40 – Analyse technique et statistiques – Point Bourse du 22-03-2023

Les indices de Wall Street ont fortement progressé mardi avant la décision de la Réserve fédérale, tirés par les actions des banques régionales. L’action First Republic a augmenté de 29 %. Le Dow Jones a gagné 0,98 % et le Nasdaq 1,58 %. Les craintes des banques continuent de s’apaiser, ouvrant la voie à un nouveau resserrement de la part des banques centrales.

Le secrétaire au Trésor américain, Janet Yellen, a déclaré que le système bancaire américain était solide et que le gouvernement était prêt à prendre des mesures supplémentaires pour aider les déposants bancaires.

Les rendements américains ont fortement augmenté, le 10 ans atteignant 3,60 % et le 2 ans 4,17 %. Le rendement allemand à 10 ans a bondi de près de 8 % pour atteindre 2,29 %.

Les données publiées aux États-Unis ont montré que les ventes de logements existants ont bondi de 14,5 % en février, au-dessus des 5 % du consensus du marché, pour atteindre un rythme de 4,58 millions d’unités, la plus forte augmentation mensuelle depuis décembre 2015, en excluant la période volatile de la pandémie. L’indice non manufacturier Philly Fed a chuté à -12,8 en mars.

Mercredi, la Fed devrait relever ses taux de 25 points de base ; toutefois, des voix s’élèvent également en faveur d’un statu quo, voire d’une réduction des taux. Les analystes suivront de près la décision, les projections, la déclaration et les propos de Powell. Par conséquent, les traders devraient s’attendre à une forte volatilité au cours de la session américaine.

La paire EUR/USD a augmenté pour la quatrième journée consécutive, approchant les 1,0800 mardi. La paire a atteint des sommets mensuels avant de perdre son élan. L’euro a été l’un des plus grands gagnants car la crise bancaire s’est atténuée, suggérant que la Banque centrale européenne (BCE) pourrait augmenter ses taux si nécessaire.

La paire GBP/USD a reculé d’un plus haut de six semaines proche de 1,2300 à 1,2178, avant de remonter au-dessus de 1,2200. Mercredi, des données clés sur l’inflation et les ventes au détail sont attendues au Royaume-Uni. Jeudi, la Banque d’Angleterre (BoE) annoncera sa décision de politique monétaire.

L’USD/CHF a chuté de plus de 0,9300 vers 0,9200. La Banque nationale suisse (BNS) annoncera sa décision de politique monétaire jeudi. Le consensus du marché s’attend à une hausse des taux de 50 points de base ; cependant, certains analystes prévoient une hausse moins importante en raison de la récente volatilité du marché et de l’incertitude entourant le système bancaire suisse.

Les minutes de la Reserve Bank of Australia (RBA) ont suggéré que la banque centrale envisage une pause lors de la prochaine réunion.

Le XRP a augmenté de 30 % et le bitcoin a gagné 1,50 % mardi et s’est établi à 28 280 $. Jusqu’à présent, en 2023, la plus grande crypto-monnaie a augmenté de 70 %.

L’or a encore corrigé à la baisse, perdant 30 dollars et atteignant son niveau le plus bas autour de 1 935 dollars, sous l’effet de la hausse des rendements américains.

Les prix du pétrole brut ont de nouveau augmenté, prolongeant la reprise après des creux de plusieurs mois. Le baril WTI a gagné 2,49 %, approchant les 70,00 $, aidé par l’amélioration de l’humeur sur les marchés financiers.